Die CORE Familie

Unsere proprietären Algorithmen prüfen Ihr Portfolio täglich und nehmen automatische Anpassungen vor, sobald die Allokation von Ihrer strategischen Aufstellung abweicht. Dazu verkaufen wir Positionen, die stark gestiegen sind, und investieren in vergleichsweise günstigere. Auf diese Weise steigern wir Renditechancen und nutzen Marktpotenziale systematisch.

Mit einer optionalen Private-Equity-Beimischung wird CORE Global zu CORE Global Plus. Je nach gewählter Risikoklasse (20 bis 100) fließen dann 10–30 % Ihrer Anlage in einen Private-Equity-ELTIF. Aktuell setzen wir dafür Private Equity NXT ein.

Da sich das Produktangebot ständig weiterentwickelt, überwachen wir den Markt für ETFs, ETCs und ggf. ELTIFs laufend und tauschen bestehende Wertpapiere im Portfolio automatisch aus, sobald leistungsstärkere Alternativen verfügbar sind.

Die Gesamtkosten für CORE Global liegen inklusive Produktkosten, Depotführung, Handel und laufender Steuerung je nach Anlagesumme zwischen 0,32 % und 0,82 % p. a. Mit Private-Equity-Beimischung liegen die Gesamtkosten zwischen 0,70 % und 1,32 % p. a., zuzüglich einer marktüblichen erfolgsabhängigen Gewinnbeteiligung beim eingesetzten ELTIF. Alle Kosten werden direkt mit Ihrem Portfolio verrechnet. Weitere Informationen zu den Kosten finden Sie in den LIQID Vertragsbedingungen.

Breitere Streuung: Statt lediglich zwei ETFs in Aktien und Anleihen zu investieren, streut CORE Global Ihr Investment über bis zu 15 ausgewählte ETFs und ETCs, vier Anlageklassen – Aktien, Anleihen, Gold und Rohstoffe – und bis zu 15 Unteranlageklassen.

Laufende Steuerung: Wir überwachen Ihr Portfolio täglich und führen es durch automatisches, mehrstufiges und antizyklisches Rebalancing auf Ihre Zielallokation zurück. In Eigenregie geschieht das meist nur ad hoc.

Professionelle Struktur: Die Anlagestruktur basiert auf der Multi-Asset-Allokation der LGT, die Wertpapierauswahl trifft unser Investment-Team gemeinsam mit der LGT.

Depotführung und Handelskosten sind in der Verwaltungsgebühr enthalten. Optional können Sie Ihr Portfolio um eine Private-Equity-Beimischung ergänzen, um von Chancen abseits der Börse zu profitieren.

Das Portfolio folgt einem datenbasierten, systematischen Anlageansatz und verzichtet bewusst auf kurzfristige taktische Anpassungen. Es eignet sich für Anleger, die nicht versuchen möchten, den richtigen Zeitpunkt für Käufe und Verkäufe vorherzusagen, sondern langfristig und nach festen Regeln investieren möchten.

Optional kann CORE Global als CORE Global Plus um Private Equity ergänzt werden. Abhängig von der gewählten Risikoklasse (20 bis 100) werden dabei 10–30 % des Anlagebetrags in einen Private-Equity-ELTIF investiert, der Zugang zu nicht börsennotierten Unternehmen bietet.

CORE Global Plus richtet sich an Anleger, die zusätzliche Rendite- und Diversifikationschancen nutzen möchten. Das Portfolio eignet sich für einen Anlagehorizont ab etwa drei Jahren. Für den Private-Equity-ELTIF besteht keine Mindesthaltedauer: LIQID bietet die Anteile zunächst am monatlichen Handelstag neuen Anlegern zum Kauf an. Kommt kein Verkauf zustande, können sie zum Ende des folgenden Quartals an den Fonds zurückgegeben werden. Rückgaben können auf 5 % des Fondsvolumens pro Quartal beziehungsweise 20 % pro Jahr begrenzt und in außergewöhnlichen Marktsituationen vorübergehend weiter eingeschränkt werden.

Die Verwaltungsgebühr deckt Depotführung, Handel und die laufende Steuerung Ihres Portfolios ab – separate Gebühren dafür fallen nicht an. Alle Kosten werden direkt mit Ihrem Portfolio verrechnet.

Die jährliche Verwaltungsgebühr sinkt mit steigender Anlagesumme:

0,60 % bei Anlagen von 100.000 bis 250.000 €

0,55 % bei Anlagen von 250.000 bis 500.000 €

0,50 % bei Anlagen von 500.000 bis 1.000.000 €

0,40 % bei Anlagen von 1.000.000 bis 3.000.000 €

0,30 % bei Anlagen von 3.000.000 bis 5.000.000 €

0,25 % bei Anlagen über 5.000.000 €

Hinzu kommen die Produktkosten der im Portfolio enthaltenen Wertpapiere. Die Gesamtkosten liegen dadurch je nach Anlagesumme und Risikoklasse zwischen 0,32 % und 0,82 % p. a. Mit Private-Equity-Beimischung (CORE Global Plus) liegen die Gesamtkosten zwischen 0,70 % und 1,32 % p. a., zuzüglich einer marktüblichen erfolgsabhängigen Gewinnbeteiligung beim eingesetzten ELTIF.

Weitere Informationen zu den Kosten finden Sie in den LIQID Vertragsbedingungen.

Diese Streuung reduziert Einzelrisiken, schützt aber nicht vor allgemeinen Marktrisiken:

Der Wert Ihres Portfolios schwankt und kann zeitweise deutlich unter Ihrem Anlagebetrag liegen. Wie stark, hängt vor allem von der gewählten Risikoklasse ab – die Klassen 10 bis 30 sind konservativ ausgerichtet, 40 bis 60 ausgewogen, 70 bis 100 gewinnorientiert und damit deutlich schwankungsanfälliger.

Zu den wesentlichen Risiken zählen Konjunktur- und Kursrisiken, das Zinsänderungsrisiko, das Bonitäts- und Emittentenrisiko bei Anleihen, das Währungsrisiko bei Anlagen außerhalb des Euroraums sowie das Inflationsrisiko, das die reale Rendite mindert.

Ihr Portfolio enthält neben ETFs auch einen ETC für Gold. Anders als ein ETF ist ein ETC kein Sondervermögen, sondern eine Schuldverschreibung – bei einer Insolvenz des Emittenten wäre die Anlage nicht geschützt. Wir setzen deshalb auf physisch hinterlegte ETCs.

Als Vermögensverwalter trifft LIQID alle Anlageentscheidungen ohne vorherige Weisung; auf Auswahl, Handelsplatz und Handelszeitpunkt haben Sie keinen Einfluss. Eine Liquidation ist nur an den regelmäßigen LIQID Handelstagen möglich.

Mit Private-Equity-Beimischung (CORE Global Plus) kommt ein Liquiditätsrisiko hinzu: Anteile am eingesetzten ELTIF sind nicht börsentäglich handelbar, Rückgaben sind in der Regel nur quartalsweise und mit Einschränkungen möglich.

Eine vollständige Darstellung aller Risiken finden Sie im Dokument „Grundlagen und Risiken von Wertpapierdienstleistungen und Finanzinstrumenten“ sowie in den LIQID Vertragsbedingungen.

Unser Algorithmus prüft es täglich auf mehreren Ebenen – von Anlageklassen bis hin zu Untersegmenten – und vergleicht jede Position mit Ihrer strategischen Aufstellung. Sobald definierte Schwellenwerte überschritten werden, schichten wir automatisch um. So stellen wir sicher, dass Ihr Portfolio im gewünschten Risikorahmen bleibt.

Das gilt auch für eine mögliche Private-Equity-Beimischung: Auch sie wird kontinuierlich überwacht und mit Ihrer strategischen Aufstellung abgeglichen. Da die eingesetzten ELTIFs nicht börsentäglich gehandelt werden, benötigt die Umsetzung einer Anpassung hier mehr Zeit als im liquiden Teil des Portfolios.

Einmal im Jahr optimieren wir Ihre strategische Aufstellung gemeinsam mit den Kapitalmarktexperten der LGT. Dafür führen wir umfassende Analysen, Simulationen und Stresstests durch, die Korrelationen, Ertragsaussichten und Risikoprojektionen berücksichtigen. Das Ergebnis: eine robuste, wissenschaftlich fundierte Basis für Ihr langfristiges Vermögenswachstum.

Verkäufe und Auszahlungen können Sie börsentäglich beauftragen. Bis zur Gutschrift auf Ihrem Referenzkonto vergehen in der Regel bis zu 5 Bankarbeitstage, da die im Portfolio enthaltenen Wertpapiere zunächst verkauft und abgewickelt werden müssen. Empfohlen wird dennoch ein Anlagehorizont von mindestens 3 Jahren.

CORE Global ist auf langfristigen Vermögensaufbau ausgelegt; über kürzere Zeiträume können Marktschwankungen die Wertentwicklung deutlich beeinflussen.

Haben Sie sich für CORE Global Plus entschieden, gilt für die Private-Equity-Beimischung eine abweichende Regelung. Auch für den eingesetzten ELTIF besteht keine Mindesthaltedauer, die Anteile werden jedoch zunächst am monatlichen Handelstag neuen Anlegern zum Kauf angeboten. Kommt kein Verkauf zustande, können sie zum Ende des folgenden Quartals an den Fonds zurückgegeben werden. Rückgaben können auf 5 % des Fondsvolumens pro Quartal beziehungsweise 20 % pro Jahr begrenzt und in außergewöhnlichen Marktsituationen vorübergehend weiter eingeschränkt werden.

ETFs und ETCs bilden die Wertentwicklung eines Marktindexes oder Basiswerts möglichst präzise ab, bieten eine breite Diversifikation und sind deutlich günstiger als aktiv gemanagte Fonds. Ihr Ziel ist nicht, den Index zu übertreffen, sondern ihn effizient nachzubilden.

Für den liquiden Teil Ihres CORE Global Portfolios wählen wir bis zu 15 ETFs und ETCs nach klaren quantitativen Kriterien aus und überwachen sie kontinuierlich. Neben Kosten und steuerlichen Faktoren berücksichtigen wir Größe, Historie, Liquidität, Handelbarkeit und die Replikationsmethode. Das dynamische Angebot an ETFs und ETCs beobachten wir laufend und tauschen Positionen aus, sobald leistungsstärkere Alternativen verfügbar sind.

Haben Sie sich für eine Private-Equity-Beimischung entschieden, investieren Sie an der Seite von führenden Private-Equity-Managern über einen ELTIF in ein breit gestreutes Portfolio nicht börsennotierter Unternehmen.

Anlageklassen wie Hedgefonds schließen wir bewusst aus. Ebenso verzichten wir im liquiden Portfolio im Sinne eines konsequent passiven Ansatzes auf thematische ETFs wie Sektor- oder Smart-Beta-ETFs.

Als Orientierung weisen wir für jede Risikoklasse eine projizierte Rendite aus. Diese Projektion beruht auf den langfristigen Kapitalmarktannahmen von LIQID und der LGT und zeigt ein mittleres Marktszenario.

Nach Abzug aller Kosten liegt die projizierte Rendite von CORE Global je nach gewählter Risikoklasse zwischen 2,82 % und 4,79 % p. a.

Mit Private-Equity-Beimischung (CORE Global Plus) liegt sie zwischen 3,74 % und 6,95 % p. a. Alle Werte verstehen sich vor persönlichen Steuern und Inflation.

Prognosen sind kein verlässlicher Indikator für die tatsächliche künftige Wertentwicklung – Ihre Anlage kann sich auch schlechter entwickeln als dargestellt.

Die vollständige Übersicht je Risikoklasse finden Sie im Preisverzeichnis der LIQID Vertragsbedingungen.

Die Steuern werden direkt von der Depotbank einbehalten und an das Finanzamt abgeführt. Steuerpflichtige Gewinne entstehen, wenn Sie sich Kapital auszahlen lassen oder wenn wir Ihr Portfolio umschichten, um Ihre Zielallokation wiederherzustellen.

Seit 2018 wird zudem jährlich die Vorabpauschale erhoben, sofern Ihr Portfolio im Kalenderjahr einen Wertzuwachs erzielt hat. Ihre Höhe hängt vom Basiszinssatz des Bundesfinanzministeriums ab. Haben Sie sich für CORE Global Plus entschieden, wird der eingesetzte Private-Equity-ELTIF wie ein klassischer Fonds besteuert. Auch hier fallen Abgeltungsteuer und Vorabpauschale an. Die Details zur Besteuerung jeder Transaktion finden Sie in Ihrem LIQID Dashboard. Ihre Jahressteuerbescheinigung erhalten Sie grundsätzlich im ersten Quartal des Folgejahres über Ihr e-Postfach.

LIQID bietet keine Steuerberatung an. Bei Fragen wenden Sie sich bitte an Ihren Steuerberater.