Wie investiert das Smart Money in Private Equity?

Smart-Money-Portfolios erwirtschaften im Durchschnitt eine deutlich bessere Wertentwicklung als Portfolios von Privatanlegern. Dies ergibt sich zu einem gewissen Anteil aus der Vermeidung von Verhaltensfehlern und Kosteneinsparungen, zum wesentlich höheren Teil aber aus der Hinzunahme von alternativen Anlageklassen wie Private Equity.

Um diesen Mehrertrag zu erreichen, haben Smart-Money-Investoren klare Prinzipien für ihre Private-Equity-Investments:

• Konsistente Strategie: Wenn sich das Smart Money für eine Investition in Private Equity entscheidet, investiert es systematisch und diversifiziert, nicht nur in einen einzelnen Fonds
• Systematische Fondsauswahl: Family Offices sind sich der wesentlichen Leistungsunterschiede zwischen Private-Equity-Fonds bewusst und stützen sich auf einen systematischen Due-Diligence-Prozess, um die aussichtsreichsten Fonds zu identifizieren
• Diversifizierung: Family Offices investieren nicht in einen einzigen Fonds, sondern streuen ihr Engagement systematisch über verschiedene Manager, Regionen, Strategien und Jahrgänge
• Bewährtes, globales und unabhängiges Fachwissen: Während einige sehr große Family Offices ihre eigenen Private-Equity-Teams haben, arbeiten die meisten mit unabhängigen Spezialisten zusammen, die nachweislich in der Lage sind, über lange Zeiträume und Marktzyklen hinweg leistungsstarke Fonds zu identifizieren und in diese investieren zu können

Die größte Herausforderung: Der Zugang zu erstklassigen Fonds ist selbst für Smart-Money-Investoren ein Hindernis.